年間平均利回りは9.9％！米国のS＆P500インデックス投資が初心者に向いている理由
S&P500は米国の株式市場を代表する指数であり、米国経済の現状と将来の期待値を示す重要な指標です。
S&P500は500社の大手企業の株価を取り扱い、様々なセクターを広くカバーすることで投資リスクを分散する魅力があります。
インデックス投資はS&P500に連動するETFやインデックスファンドを通じて行われ、投資マネージャーよりも良い成績を収めることが多いとされています。
日本でも米国株が年々人気となる中で、投資家の間で特に注目を集めているのが、米国の株式市場を代表する指数であるS&P500です。この指数は米国の大手500社の株式を取り扱い、その株価の推移を示すものです。
つまりS&P500をみれば、米国経済の現在と将来の期待値が数字として表れていると言えるでしょう。
そこで今回は知ってるようで知らないS&P500の仕組みについて詳しく解説していきます。
そもそもS&P500とは、S&Pグローバル社がニューヨーク証券取引所やナスダックに上場する大手米国企業から選んだ500社の株価指数であり、1957年に誕生しました。
この指数は、情報技術、ヘルスケア、エネルギー、金融、一般消費財、公共事業など様々なセクターを広くカバーしています。これにより、単一企業の業績が指数全体に与える影響を軽減するメリットがあります。
つまり特定の企業に依存しない投資をすることができることを意味します。
S&P500指数の算出は、1941年～43年の平均指数を10ポイントとし、そこからの成長を示すポイントの推移を追う形で行われます。
インデックス投資は、S&P500に連動するインデックスファンドやETF（上場投資信託）を通じて行われます。これらの商品は、S&P500の構成銘柄に比例したポートフォリオを構築し、指数全体の動きを反映させます。したがって、S&P500が好調な時期にはインデックス投資も良いリターンが期待できますが、不調な時期には損失が発生する可能性もあります。
ノーベル経済学賞を受賞したダニエル・カーネマン氏の著書「ファスト＆スロー」で紹介されたインデックスファンドは、投資マネージャーが個別株を運用するアクティブファンドの成績を上回ることが多いとされています。
カーネマン氏の研究によれば、インデックスファンドはアクティブファンドよりも優れた成績を示すことが多く、これがインデックス投資の普及に大きな貢献を果たしています。
